Er zeichnet Linien in Daten, bricht Muster auf, verschiebt Korrelationen, verzerrt Oberflächen.
Und manchmal, wenn man lange genug hinsieht, erkennt man darin eine Geometrie.
Dieses Kapitel ist eine Annäherung an diese Form –
eine technische, aber auch eine menschliche.
1. Die Struktur des Risikos
Risikomodelle sind Werkzeuge, die versuchen, Ordnung in ein System zu bringen, das sich nicht ordnen lassen will.
This paper presents Practical Work — derived from applying functional programming to production trading and risk systems. The patterns are grounded in real deployments across commodity desks, credit portfolios, and multi-asset pricing engines.
Topics Covered
Immutable data structures for market-data pipelines
Composable pricing functions and curve construction
Type-driven modelling of financial instruments
Scheme 48
Testing strategies for stochastic models
Background
The ideas emerged from more than a decade of building pricing and risk infrastructure at HVB/UniCredit , where the gap between theoretical elegance and production constraints is very real.